貨幣市場-市場動態

【2026/02/11】 台股交易熱絡 1月證交稅首破400億元 MSCI季度調整：臺股於全球ACWI權重升0.01%，新興、日本除外亞洲權重降0.03%、0.06% 證交所月報：1月底P/E、殖利率、現金殖利率、P/B分別為25.84、2.12%、2.06%、3.37 櫃買市場月報：1月底P/E、殖利率、現金殖利率分別為35.89、2.47%、2.37% 陸1月核心CPI溫和上漲、PPI年降幅收斂 美家庭負債創新高 信用卡債飆破1.28兆美元 陸1月CPI年增0.2%，寫三個月低 陸1月PPI年減1.4%，降幅續收斂 陸1月PPI年減1.4%、略勝預期，寫一年半最小降幅 陸人行：靈活運用降準降息工具，實施適度寬鬆政策 美國玉米期末庫存預估下調 巴西黃豆產量上調 歐盟小麥出口量年增2% 玉米進口量年減18% 印尼限制產量與電動車需求增長將提振鎳價 拚亞資中心 金管會鬆綁券商承辦高資產財管 經部先進半導體研發基地動土，建置國內首條12吋先進半導體試產線 黃金可能波動劇烈 但仍是重要的風險分散工具 陸總理：加強統籌規劃、合理開發稀土資源 金管會推動「五大信賴產業放款」，首期目標1200億 挪威國家石油公司計畫大幅提高海外油氣產量 《油價》市場緊張趨緩 NYMEX原油下跌0.6% 《金屬》預期需求放緩 LME基本金屬漲跌互見 《農產品》出口樂觀預期 CBOT黃豆上漲1.1% 《貴金屬》COMEX黃金下跌1% ETF持倉增加 【2026/02/10】 陸去年社會物流總額年增5.1% 新興產業增速顯著 日本貨幣供給量M3創歷史次高、增幅續縮 上期所/廣期所春節期間調整期貨漲跌停板與保證金比例 巴西收成以及價格壓力 美國上週黃豆出口減少 必和必拓與倫丁礦業合資推動阿根廷銅礦項目 經濟部與扣件業者座談、提四大輔導措施，攜手產業迎戰新局 經濟部：各公司應於3月底前完成公司負責人及主要股東資訊年度申報 1月美民眾財務焦慮仍高 通膨與就業不穩作祟 價格上漲帶動 2025年美國礦產產值年增5.6% 陸商務部：優化以舊換新，多措並舉推動汽車消費 1月份黃金ETF持倉以及資產規模雙雙創下新高 防春節期間國際市場波動，上金所上調金銀保證金 通膨、工資高漲 日本1月企業破產數創13年來新高 電動車普及速度放緩 石油需求高峰向後推遲 《油價》地緣政治擔憂 NYMEX原油上漲1.3% 《金屬》美元指數下跌 LME基本金屬多數上漲 《農產品》巴西黃豆預期豐收 CBOT黃豆下跌0.4% 《貴金屬》COMEX黃金上漲2%重回5,000美元 【2026/02/09】 FAO食品價格指數連跌5月 穀物產量預測上調 陸挺以舊換新促消費 今年來汽車銷售額逾500億人幣 結束罷工 曼托韋德銅礦重點轉向安全地恢復生產 美2月消費者信心創六個月高 高低薪族信心差距大 「投資臺灣三大方案」截至目前已吸引1,720家企業投資，金額約2.6兆元 中油本週汽油價格每公升調降0.2元、柴油調漲0.3元 陸人行：虛擬貨幣不具法幣地位、續整治挖礦活動 策略師上調今年金銀價格預估 但仍須警惕波動 追不上通膨 日本實質薪資連12降、惟減幅縮小 櫃買中心力挺國發會，加速新創綻放 證交所：1月成交量週轉率19.18%；當沖、ETF、自然人成交值占比37.38%、6.44%、56.18% 1月金融業隔夜拆款加權平均利率為0.815%，月升0.004個百分點 美國油氣探勘井數量增加 壓裂施工隊連減兩週 《油價》地緣政治擔憂 NYMEX原油上漲0.4% 《金屬》股市上漲帶動 LME基本金屬全面上漲 《農產品》預期中國買盤 CBOT黃豆上漲1.1% 《貴金屬》投資人逢低承接 COMEX黃金上漲1.9% 【2026/02/06】 中金料陸人行Q2加大寬鬆，今年至少降準降息兩次 陸1月倉儲指數降至51.9% 仍保持在擴張區間 1月全球製造業PMI升至51，經濟維持緩慢復甦 商品市場面臨動盪的一年 銅與貴金屬維持強勢 美國上週穀物出口減少 黃豆出口創銷售年度新低 比特幣落難、MSTR慘虧 CEO冷靜回：「HODL」 比特幣崩、直逼6萬美元 五年報酬跑輸黃金/那指 英美資源去年產量下降 下調2026年銅產量指引 日本家庭消費支出遜色、意外陷入萎縮；日經挫 美國天然氣庫存減量創新高 殼牌Q4產量增長 《油價》供應擔憂緩解 NYMEX原油下跌2.8% 《金屬》商品市場賣壓 LME基本金屬全面下跌 《貴金屬》COMEX黃金下跌1.2% 銀價跌逾14% 《農產品》預期中國買盤 CBOT黃豆上漲1.8% 【2026/02/05】 綠電20%目標又延後 龔明鑫：一定會持續往前走 高基期影響，1月CPI年增0.69%、創5年新低 高盛：陸消費級AI競爭升級，續看好阿里/騰訊 陸1月物流業景氣指數降至51.2% 整體保持擴張 陸人行重啟14天期逆回購操作；Shibor多走跌 陸1月消費品以舊換新相關商品銷售額逾925億人幣 美1月小非農不如預期 專業商務服務就業人數銳減 美國上週乙醇產量減少 出口增加庫存下滑 陸1月大宗商品價格指數連九升，寫三年半高 市場基本面強勁 BMI上調工業金屬價格預測 經部透過三大重點措施 助中小企業運用數位及AI工具強化營運韌性 金管會核准法巴銀、彰銀進駐高雄資管專區 全球不確定性升高 分析師上調黃金價格預測 114年12月底銀行承作衍生性金融商品名目本金餘額94.78兆元，季增2.31% 日本企業信心8個月來首惡化、警戒利率揚升 美國原油庫存減少350萬桶 產油創逾一年新低 美國提議建立關鍵礦產貿易集團 並設定價格底線 《貴金屬》COMEX黃金上漲0.3% ETF持倉減少 《油價》上週庫存減少 NYMEX原油上漲3.1% 《金屬》庫存增加需求弱 LME期銅下跌3.3% 《農產品》中國提高採購 CBOT黃豆上漲2.5% 【2026/02/04】 川普擬推「百萬戶平價住宅」美營建股集體勁揚 標普上月中國服務業PMI升至52.3，寫近三個月高 陸人行今進行8000億人民幣買斷式逆回購操作 香港去年12月零售額年增6.6%、遜預期，全年增1% 大摩估陸今年GDP目標5%，房市慢?陸兩年內步尾聲 香港1月PMI升至52.3，連6個月處於擴張區間 PIMCO：FED政策將更趨審慎理性 今年至少2次降息 歐盟小麥出口量較上年同期略增 玉米進口減少 印度積極行動發展稀土 以降低對中國的依賴 產發署推動TIPS助企業接軌ESG評鑑元年 提升永續競爭力 供給不穩導致市場吃緊 智利上調今年銅價預估 黃金多頭走勢仍將持續 今年稍晚可望再創新高 冬季風暴導致供應中斷 美國零售汽油價格上漲 《金屬》中國擬擴大銅儲備 LME期銅上漲4% 《油價》擔憂美伊緊張 NYMEX原油上漲1.7% 《農產品》預期出口成長 CBOT玉米上漲0.7% 《貴金屬》買盤逢低承接 COMEX黃金上漲6.1% 【2026/02/03】 葉俊顯：產業餅在長大 赴美投資是實力延伸 國發會今年GDP目標4.56%、人均上看4.2萬美元 惠譽：消費乏力+通縮壓力固化，中國今年GDP估4.1% 國際油價回落 韓1月CPI增幅創近五個月新低 日本黃金期貨飆漲、觸發熔斷 ETF強彈8% 最壞時刻已過？美1月製造業PMI終於重返擴張 美國農產品出口減少 美元走強增添出口壓力 經濟部發布《新創企業白皮書》，展現臺灣創新創業動能 陸汽車庫存預警指數續升 機構：2月迎淡季銷量看跌 金銀跌勢來自於技術性衝擊 並非基本面轉弱 委內瑞拉原油出口回升 美國是最大出口目的地 《油價》緊張局勢降溫 NYMEX原油下跌4.7% 《貴金屬》美元指數上漲 COMEX黃金下跌2% 《金屬》中國數據轉弱 LME基本金屬全面下跌 《農產品》商品市場回落 CBOT農產品全面下跌 【2026/02/02】 機構：陸1月百城新房均價年增2.5%，二手房跌逾8% 美房市逐漸偏向買方市場？成屋銷售可望反彈 標普1月中國製造業PMI升至50.3，符預期 金銀崩別怪華許？CME拉高保證金、幣圈逃殺肇禍 日本黃金價格慘摔 零售價暴跌1成、期貨觸發熔斷 烏克蘭氣溫估低至零下30度 可能損害農作物 美政府又陷停擺危機 眾議長：有信心3日會重啟 力拓與中鋁共同收購巴西鋁業的控股股權 2025年歐盟安裝了創紀錄的電池儲能容量 投資增長 2025年黃金總需求突破5,000公噸 「投資臺灣三大方案」截至目前已吸引1,715家企業投資，金額約2.63兆元 中油本週汽油、柴油價格每公升各調漲0.3元及0.6元 中油：2月起桶裝瓦斯、車用液化石油氣等價格皆不調整 中油：2月各類用戶天然氣價格均不予調整 陸1月非製造業PMI為49.4，重返收縮/寫逾三年低 持續供給過剩 今年油價估維持在每桶60美元附近 陸1月製造業PMI降至49.3，重返收縮/遜預期 美國油氣探勘井數量增加 壓裂施工隊數量減少 關稅推升美PPI飆五個月高 Fed短期難降息 114年12月銀行承作衍生性金融商品交易量20.62兆元，月減1.29% 地緣政治與需求不確定 OPEC+維持產量不變 《油價》基本面偏空 NYMEX原油下跌0.3% 《貴金屬》COMEX黃金暴跌11% 銀價跌逾3成 《金屬》美元上漲影響 LME基本金屬全面下跌 《農產品》擔憂出口競爭 CBOT農產品全面下跌